Linear Vs Moving Average Trendline

Análise Técnica: Conclusão Esta seção introdutória do tutorial de análise técnica forneceu uma ampla visão geral da análise técnica. Há um breve resumo do que cobrimos: a análise técnica é um método de avaliação de valores mobiliários através da análise das estatísticas geradas pela atividade do mercado. Baseia-se em três pressupostos: 1) o mercado descontos tudo, 2) os movimentos de preços nas tendências e 3) a história tende a se repetir. 13 Os técnicos acreditam que todas as informações de que precisam sobre um estoque podem ser encontradas em seus gráficos. 13 Os comerciantes técnicos adotaram uma abordagem de curto prazo para analisar o mercado. 13 A crítica da análise técnica decorre da hipótese de mercado eficiente. Que afirma que o preço de mercado é sempre o correto, tornando inútil qualquer análise histórica. 13 Um dos conceitos mais importantes na análise técnica é o de uma tendência. Qual é a direção geral em que uma segurança está dirigida. Existem três tipos de tendências: as tendências ascendentes. Tendências curtas e horizontais. 13 Uma linha de tendência é uma técnica de gráficos simples que adiciona uma linha a um gráfico para representar a tendência no mercado ou estoque. 13 Um canal. Ou linhas de canal, é a adição de duas linhas de tendência paralelas que atuam como áreas fortes de suporte e resistência. 13 O suporte é o nível de preços através do qual um estoque ou mercado raramente cai. A resistência é o nível de preço que um estoque ou mercado ultrapassa raramente. 13 Volume é o número de ações ou contratos que comercializam durante um determinado período de tempo, geralmente por dia. Quanto maior o volume, mais ativa é a segurança. 13 Um gráfico é uma representação gráfica de uma série de preços ao longo de um período de tempo definido. 13 A escala de tempo refere-se ao intervalo de datas na parte inferior do gráfico, que pode variar de décadas a segundos. As escalas de tempo mais utilizadas são intradiárias. Diariamente, semanalmente, mensalmente, trimestralmente e anualmente. 13 A escala de preços está no lado direito do gráfico. Ele mostra um preço atual dos estoques e o compara com os pontos de dados passados. Pode ser linear ou logarítmico. 13 Existem quatro tipos principais de gráficos usados ​​por investidores e comerciantes: gráficos de linha. gráficos de barra. Gráficos de candelabros e gráficos de pontos e figuras. 13 Um padrão de gráfico é uma formação distinta em um gráfico de ações que cria um sinal comercial ou um sinal de movimentos de preços futuros. Existem dois tipos: reversão e continuação. 13 Um padrão de cabeça e ombros é um padrão de reversão que indica que uma segurança provavelmente se moverá contra sua tendência anterior. 13 Um padrão de xícara e manivela é um padrão de continuação otimista em que a tendência ascendente fez uma pausa, mas continuará em direção ascendente quando o padrão for confirmado. 13 tops duplos e fundos duplos são formados após uma tendência e sinal sustentados para os cartistas que a tendência está prestes a reverter. O padrão é criado quando um movimento de preços testa dois níveis de suporte ou resistência e não é capaz de percorrer. 13 Um triângulo é um padrão de análise técnica criado pelo desenho de linhas de tendência ao longo de uma faixa de preço que se torna mais estreita ao longo do tempo por causa de partes inferiores e fundos superiores. As variações de um triângulo incluem triângulos ascendentes e descendentes. 13 Bandeiras e galhardetes são padrões de continuação de curto prazo que são formados quando há um movimento de preço acentuado seguido de um movimento de preços no lado oposto. 13 O padrão do gráfico de cunha pode ser um padrão de continuação ou reversão. É semelhante a um triângulo simétrico, exceto que o padrão de cunha se inclina para cima ou para baixo. 13 Uma lacuna em um gráfico é um espaço vazio entre um período de negociação e o seguinte período de negociação. Isso ocorre quando há uma grande diferença nos preços entre dois períodos de negociação seqüenciais. 13 Os tops triplos e os fundos triplos são padrões de inversão que se formam quando o movimento do preço testa um nível de suporte ou resistência três vezes e não consegue atravessar, sinalizando uma inversão de tendência. Um fundo de arredondamento (ou parte inferior do pires) é um padrão de reversão de longo prazo que sinaliza uma mudança de uma tendência descendente para uma tendência ascendente. 13 Uma média móvel é o preço médio de uma garantia durante um período de tempo determinado. Existem três tipos: simples. Linear e exponencial. 13 As médias móveis ajudam os comerciantes técnicos a suavizar um pouco do ruído que se encontra nos movimentos de preços do dia-a-dia, dando aos comerciantes uma visão mais clara da tendência de preços. 13 Os indicadores são cálculos baseados no preço e no volume de uma segurança que medem coisas como fluxo de dinheiro, tendências, volatilidade e impulso. Existem dois tipos: liderar e atrasar. 13 A linha de distribuição de acumulação é um indicador de volume que tenta medir a proporção de compra para a venda de uma segurança. 13 O índice direcional médio (ADX) é um indicador de tendência que é usado para medir a força de uma tendência atual. 13 O indicador Aroon é um indicador de tendência usado para medir se uma segurança está em uma tendência de alta ou tendência de baixa e a magnitude dessa tendência. 13 O oscilador Aroon traça a diferença entre as linhas Aroon para cima e para baixo, subtraindo as duas linhas. 13 A divergência de convergência média móvel (MACD) é composta por duas médias móveis exponenciais, que ajudam a medir o impulso de segurança. 13 O índice de força relativa (RSI) ajuda a sinalizar as condições de sobrecompra e sobrevenda em uma segurança. 13 O indicador de volume em equilíbrio (OBV) é um dos indicadores técnicos mais conhecidos que refletem movimentos em volume. 13 O oscilador estocástico compara um preço de fechamento de segurança com sua faixa de preço em um determinado período de tempo. Para citar o seu gamequot na análise técnica, você deve ser capaz de reconhecer reversões e continuações à medida que elas se formam. Os indicadores técnicos determinam a direção de um momento de ativos e se essa direção continuará. Aqui são sete os mais utilizados. As coberturas triplas e duplas e os fundos podem ser difíceis de detectar, mas uma vez que você os aprende, eles podem ser padrões poderosos. Esses movimentos aleatórios nos gráficos realmente formam padrões. Aprenda os conceitos básicos sobre o que esses padrões são. Perguntas freqüentes A depreciação pode ser usada como uma despesa dedutível para reduzir os custos tributários, reforçando o fluxo de caixa. Saiba como Warren Buffett se tornou tão bem sucedido por meio de sua participação em várias escolas de prestígio e suas experiências do mundo real. O Instituto CFA permite a um indivíduo uma quantidade ilimitada de tentativas em cada exame. Embora você possa tentar o exame. Conheça os salários médios do analista de mercado de ações nos EUA e diferentes fatores que afetam salários e níveis globais. Perguntas freqüentes A depreciação pode ser usada como uma despesa dedutível para reduzir os custos tributários, reforçando o fluxo de caixa. Saiba como Warren Buffett se tornou tão bem sucedido por meio de sua participação em várias escolas de prestígio e suas experiências do mundo real. O Instituto CFA permite a um indivíduo uma quantidade ilimitada de tentativas em cada exame. Embora você possa tentar o exame. Conheça os salários médios dos analistas do mercado de ações nos EUA e os diferentes fatores que afetam os salários e os níveis globais. Tendências em gráficos de escala logarítmica Há uma grande diferença entre gráficos com uma escala aritmética e aqueles com uma escala logarítmica ou logarítmica no gráfico. Também referido como um gráfico de 8220 por cento8221, a escala logarítmica espaça os diferentes entre dois pontos de preço de acordo com a variação percentual, em vez da mudança absoluta. Em outras palavras, a distância vertical entre 5 e 10 (aumento de 100) seria plotada da mesma forma que um movimento de 50 a 100 (aumento de 100). Em um gráfico de escala aritmética, o movimento de 5 para 10 seria mal notado quando comparado ao movimento 50 de 50 a 100, que é uma diferença de 50 pontos em vez de apenas um movimento de 5. Aqui está a mesma ação de preço ao longo do mesmo período de tempo de 5 anos em DDD traçou duas maneiras de diferença: acho que os gráficos de registro são muito valiosos ao olhar gráficos de longo prazo ou uma segurança específica que acabou de fazer um movimento maciço. O dilema que encontro é ao desenhar linhas de tendência na tabela de escala de log. Na realidade, você pode estar conectando várias baixas de teclas ou altos-chave, mas a linha não é uma linha direta, mas sim uma linha curva. Então, perguntei a alguns dos meus técnicos favoritos como se sentiram sobre esse dilema e queria compartilhar com você alguns De seus pensamentos sobre as bitácoras de logs em geral: Richard Ross, CMT 8211 estrategista técnico global Auerbach Grayson RichartRoss No que diz respeito às linhas de tendência em geral, log ou de outra forma, acredito que é claro que elas são uma ferramenta importante quase elegante em sua simplicidade. No entanto, não gosto de me inclinar muito nas linhas de tendência, pois existe uma grande subjetividade em termos de como elas são desenhadas (conectando baixas, altos, fechamentos ou uma combinação). Além disso, à medida que os gráficos evoluem e obtemos mais dados, a linha de tendência pode mudar, enquanto as médias móveis e até Fibonacci são baseadas puramente em matemática, o que não é também uma subjetividade aberta. Agora, podemos questionar sobre a forma de desenhar um retracement ou se usamos uma média móvel simples ou exponencial, ou mesmo a média móvel a ser usada, mas os números são os números. Em suma, respeite a linha de tendência, mas é melhor criar um conjunto de evidências para suportar qualquer comércio de estratégias baseado nessa tendência. Finalmente, você quer se dimensionar corretamente se todo o seu negócio se basear em uma linha de tendência. Peter L Brandt 8211 CEO Factor LLC PeterLBrandt Como comerciante, não uso gráficos de logs. No entanto, eu posso ver algumas vantagens para logar tabelas para analistas que examinam muito muito longo prazo tendências. A razão pela qual eu não uso gráficos de log é que eles são irrelevantes para mim como comerciante de futuros. O valor de um movimento de 15 no SampP foi o mesmo para mim quando a SampPs trocou 150 como é hoje, quando os SampPs são mais ou menos 1700, embora em porcentagem a 15 mudança tenha sido 10 do preço em 1983 e menor do que 1 do índice hoje. Ari Wald, CFA, CMT Analista Wolfe Research AriWald Para mim, eu sou um analista Log-always. Embora as diferenças sejam muitas vezes insignificantes, há momentos em que a escala do Log fornece uma visão consideravelmente mais forte da tendência dos estoques versus escalabilidade aritmética, mas nunca achei o contrário ser verdade. A vantagem do Log é claramente vista em horizontes de longo prazo ou durante grandes movimentos de preços a preços mais baixos. Como um exemplo extremo, desenhar uma linha de tendência em um gráfico aritmético do SampP 500 a partir de 1930 - a corrente não é uma descrição precisa da tendência dos índices durante esse período na minha opinião. Nós percebemos que um movimento de 10 pontos de 20 para 30 (50) não é o mesmo que um movimento de 10 pontos de 30 para 40 (33). Uma linha em um gráfico de registro pareceria uma curva plotada em uma escala aritmética neste exemplo, mas considere que o preço nesta escala aritmética dá uma visão imprecisa do preço, na minha opinião, e, portanto, a linha de tendência curvada é justificada. Então, em geral, se eu usar um gráfico de log nesta situação, eu deveria manter meus padrões no Log porque não encontro um momento em que eu estou em desvantagem, apenas vezes em que o Log é preferido. Anônimo, CMT 8211 8220just outro intermediário de opções de dificuldades8230.8221 Eu sigo as diretrizes de Murphy, que tenho certeza de que você estudou: stockchartsschooldoku. phpidchartschool: chartanalysis: trendlines Estou em log para tudo além do intraday. Obviamente, sua pergunta é importante quando você começa a olhar para um gráfico semanal da AAPL em 5 anos. Sua pergunta me fez pensar e eu encontrei esta publicação no blog, o que acho ótimo: caps. foolBlogswhy-arithmetic-stock-charts290893 Esta linha é ótima e realmente Resume: 8221 Os dados de estoque em um gráfico linear exagera indevidamente a importância dos movimentos na parte superior do gráfico e diminui de forma inadequada a importância dos movimentos na parte inferior do gráfico. 8221Não tenho certeza se você usa pampf, mas sua pergunta também tem grandes implicações lá. Eu usei um gráfico 52153 no poço de ouro quando estava negociando em torno de 300. Avanço rápido para 1000 e 15 (53) é basicamente sem sentido. Ralph Acampora, CMT 8211 O Padrinho da Análise Técnica RalphAcampora JC, nunca fui um grande fã de gráficos semi-log simplesmente porque suas tendências são distorcidas e você pode realmente ver qualquer padrão. Traçar preços absolutos é o que nos dá muitos sinais técnicos e eu não gostaria de perder essas entradas valiosas. Dito isso, eu ainda gosto de ver a progressão a longo prazo do preço conforme demonstrado nesses gráficos. Greg Harmon, CFA, CMT 8211 Dragonfly Capital harmongreg Você está certo. Uma linha de tendência em um gráfico de log é uma linha curva se convertida em uma escala de linha reta. Exceto para linhas de suporte e resistência horizontais que não são impactadas, e acho mais importantes do que linhas de tendência em ângulo. Matematicamente, à medida que o tamanho do escopo de ação diminui, a diferença entre log e escala normal vai para zero. Mas o mais importante para sua pergunta, lembre-se de uma linha de tendência, em qualquer gráfico, tem valor e informações porque é uma linha de tendência. O que significa que já mostrou que é importante. Eu olho para ambos em momentos diferentes, quando eles parecem importantes. Nenhuma regra dura e rápida. Greg Guenthner, CMT 8211 Agora Financial GregGuenthner Eu sempre uso escala semi-logarítmica por períodos de tempo mais longos. Linecurve8211 de qualquer maneira, é uma ideia de direção da trend8230. A principal coisa que me interessa com os meus gráficos de longo prazo é a distorção. Você pode transformar qualquer conjunto de dados ascendentes de longo prazo em uma parábola usando escala aritmética. Não posso fazer muito com isso do ponto de vista da análise. Afinal, como posso entender um monte de palitos de hóquei Chris Kimble 8211 Kimble Charting Solutions KimbleCharting Eu sou um rapaz de registro por alguns motivos. Quando eu comecei a traçar no 19808217, percebi que alguém que parecia ser alguém estava usando gráficos de registro. Não estava tentando me conformar, mas pensei que, se as pessoas que controlavam a maior quantidade de dinheiro estivessem usando log versus linear, queria ver quais os principais tops e fundos que estavam olhando e negociando. Eu não acho que o pensamento linear é quebrado por qualquer aspecto, mas isso me faz lembrar de Jesse James8230 que perguntou, por que você rouba bancos e ele respondeu, 8230. por que não, aí, onde o dinheiro é 8221. O dinheiro em gráficos de logs descobriu que isso seria É verdade ao longo dos anos, eu também gosto do que você sabe, naquele registro cria espaçamento igual, na medida em que um rali de 10 a 20, não tem mais valor do que um rali de 1.000 a 2.000. Meus 2 centavos de um único cérebro celular do Kansas Joe Bell, CMT 8211 Schaeffer8217s Investimento Research joebelltrader Normalmente, eu simplesmente uso um gráfico linear, mas se eu estiver fazendo alguma análise de longo prazo e um nome mais volátil com grandes movimentos de porcentagem ao longo do tempo eu Verificaria o logarítmico para me dar uma sensação melhor para a tendência. Às vezes vale a pena verificar tanto apenas para ver se o registro está dizendo-lhe algo diferente sobre o momento da tendência que você não está obtendo do gráfico linear. Eu ainda desenharia linhas no gráfico de log e ainda o consideraria como uma linha de tendência. Ainda está medindo a tendência de longo prazo do crescimento do estoque, mas apenas baseando-se na porcentagem de ganhos em vez de ganhos de preços. Se você ver um estoque que está fazendo movimentos parabolizantes em um gráfico mensal, pode ser quase impossível desenhar uma linha de tendência significativa para identificar áreas de suporte ao longo do caminho. A linha de tendência seria mais uma curva que está acelerando a uma taxa crescente. Ao usar o gráfico logarítmico, pode diminuir essa tendência e permitir que você desenhe uma linha de tendência que dê uma imagem melhor de onde os compradores chegaram historicamente durante essa tendência. Andrew Thrasher, CMT 8211 Analista de Investimento AndrewThrasher Eu tipicamente configurei minhas tabelas para usar log-scale. Eu sinto que a escala de registro reflete mais precisamente a ação de preço e a magnitude de um movimento. Se você estivesse procurando linhas de tendências de longo prazo no Dow, por exemplo, voltando ao 1950, obviamente, houve uma grande mudança de preço desde então. Para não usar a escala de log, de certa forma, doesn8217t respeita a porcentagem do adiantamento que ocorreram e que é improvável que você possa desenhar linhas de tendência precisas. JC Ohara, CMT 8211 FBN Securities Em primeiro lugar, as linhas de tendência nunca devem ser consideradas exatas e, ao usar linhas de tendência, é sempre mais uma arte contra uma ciência, mas tendo dito isso (também posso brincar e dizer apenas usar uma média móvel para gráficos de log). Aqui estão alguns pensamentos - Realmente depende do período de tempo que você está olhando. Penso que, no curto prazo, não importa demais a escala que você usa. Para gráficos de longo prazo (mais de 2 anos) e para gráficos de commodities, prefiro a escala LOG. Por que, como técnico, examinamos a psicologia do mercado, respeitando o modo como os comerciantes investidores pensam durante um determinado período de tempo afeta a escala em seus gráficos. Os investidores de longo prazo tendem a pensar em termos de ganhos percentuais, enquanto os investidores de curto prazo pensam em termos de pontos. Assim, gráficos de duração mais curta eu fico com aritmética, e use log para gráficos de longo prazo. Um exemplo de um ótimo gráfico onde você pode realmente ver a diferença entre log e a aritmética é HD. Pegue o gráfico em volta de meados dos anos 90, grande diferença em como você vê o gráfico. Se você estiver desenhando linhas horizontais no gráfico para localizar os níveis de suporte e resistência potencial, novamente a escala não deve fazer a diferença. Enquanto o gráfico assumirá uma aparência diferente sobre como o preço foi movido para o nível de suporte ou resistência, os níveis horizontais permanecem os mesmos. Muitos comerciantes no curto prazo localizarão níveis horizontais para entrar ou fora de estoque, então esses níveis são os mesmos, independentemente da escala usada. Se um nível horizontal e uma cobertura de linha de tendência no mesmo ponto, acredito que os níveis se tornem ainda mais poderosos. Para estoques com menos de 5 anos e para folhetos altos, estoques de alto impulso eu prefiro usar a escala LOG. Existem certas técnicas que podem ser aplicadas em tabelas de escalas de registro que não podem ser feitas para a escala aritmética. As regras básicas da geometria são que você precisa de 2 pontos para formar uma linha e os técnicos chamam por 1 ponto adicional para formar uma linha de tendência. Lembre-se também de que os pontos de um gráfico representam um preço no qual uma transação ocorreu. Isso em si não é importante, a importância vem de que informação podemos extrair do técnico sobre o futuro movimento do preço das ações e as decisões que serão tomadas com base no próximo movimento. Eu direi com confiança, o que não está certo é usar linhas de tendência que não funcionam. Se eu traçar um gráfico parece respeitar uma linha de tendência de log, use um gráfico de log e vice-versa para a aritmética. Não use uma linha de tendência que não funciona. Não considero esta mineração de dados técnicos. Considero isso realmente conhecer o gráfico. Semelhante ao modo como certas classes de ativos respeitam determinadas médias móveis melhor do que outras ou como certos mercados asiáticos respeitam as nuvens de Ichimoku. Para concluir, sou um usuário do LOG para gráficos mais longos, mas não os uso para gráficos de curto prazo. Eu gosto de LOG para todos os períodos de tempo para commodities. Espero que ajude Mark Arbeter, CMT 8211, estrategista técnico principal SampP Capital IQ ArbeterSPCapIQ Bom ponto J. C. Eu uso gráficos de log para gráficos de longo prazo, mas tente encontrar o gráfico (log ou não) que se encaixa melhor nas linhas de tendência. Eu uso o MetaStock e as linhas de tendência no gráfico de registro são, naturalmente, diretas. Não sei se isso já foi resolvido ou mesmo pensado sobre os fabricantes de gráficos. Embora eu pense que as linhas de tendência são importantes, penso que as áreas de compra e venda anteriores (suporte de gráfico) são mais importantes. Eu também acho que as linhas de tendência são mal utilizadas por alguns. Embora eu respeite o que (certos técnicos) faça, algumas de suas linhas de tendência são simplesmente ridículas, não tendo nada a ver com a tendência. Se você conseguir algum programador de direitos autorais para o código de linhas de log, poderíamos chamá-los de Linhas de Log de Parets. Chris Burba, CMT 8211 Co-fundador Estratégico técnico de cooperação na miAnalysis ChrisBurbaCMT Na minha experiência, I8217ve visto a linha de tendência SR em gráficos aritméticos trabalho de vez em quando, enquanto eu consigo recordar mais de uma ou duas instâncias nas quais eu vi linhas de tendência em bitácoras de log ser relevantes ( E mesmo assim I8217m não tenho certeza de quão relevante). Às vezes eu olho para registrar gráficos para ganhar uma perspectiva em termos de que tipo de progresso é feito maior ou menor em termos percentuais. Mas quando se trata de identificar linhas de tendência relevantes e equilíbrio proporcional com retrações de Fibonacci, fico com gráficos aritméticos, mesmo que seja em um intervalo mensal. Um ponto que eu acho que está no trabalho é que existe uma maior probabilidade de uma profeção auto-realizável entrar em jogo com linhas de tendência em gráficos de aritmética, já que muitas pessoas estão olhando para eles, onde, como isso, é menos provável nos gráficos de log não tão Muitos vão lá. Jonathan Krinsky, CMT 8211 Analista Técnico de Mercado Chefe Miller Tabak jkrinskypga A discussão de logarítmica versus aritmética é como Coca-Cola vs Pepsi. Todo mundo tem uma visão, e provavelmente não há uma resposta correta, é sua preferência pessoal. Para mim, eu geralmente estou no campo de usar logar em longo prazo, pequenas ações com preços do dólar e ações que tiveram grandes movimentos de porcentagem ao longo dos últimos dois anos. Há também o aspecto da subjetividade. Como técnicos, tentamos ser o mais objetivo possível, mas também devemos ter uma visão e poder suportar essa visão. Dois técnicos podem olhar para o mesmo gráfico de um estoque em novos níveis. Um diz comprar porque quebrou a resistência horizontal com forte impulso, o outro diz que vende porque está atingindo a resistência a altas velocidades e está sobrecompra. Você tem que ter uma visão e, até certo ponto, mostrar as métricas que você considera mais valiosas para apoiar seu argumento. Bottom line: há vantagens e desvantagens para cada um, mas no final do dia você precisa usar o que funciona para você e o que ajuda você a fazer a melhor projeção de preços futuros. Quais são seus pensamentos